<div dir="ltr"><a href="http://www.natlawreview.com/article/simple-steps-to-help-keep-your-trade-secrets-safe" target="_blank">http://www.natlawreview.com/<wbr>article/simple-steps-to-help-<wbr>keep-your-trade-secrets-safe</a><br><br>As illustrated by the recent lawsuit by America’s Test Kitchen against celebrity chef Christopher Kimball, companies in a variety of industries are vulnerable to losing their trade secrets.<br><br>Although it is a common misconception that trade secret issues usually apply to high-tech companies, every type of business has potential trade secrets. While state laws as to what constitutes a trade secret vary, confidential information, processes, techniques, methods, programs, formulas, patterns, and the like — data that gives a company an edge over its competitors — can potentially constitute a trade secret. In addition to the protections offered by state laws, the recently passed federal Defend Trade Secrets Act also provides new mechanisms to protect against trade secret theft.<br><br>To qualify for protection as a trade secret, however, the information at issue must genuinely be a secret — it cannot be known by the competition and cannot be publicly known or available. Additionally, a trade secret must involve a unique process or methodology. Examples of protected information can range from secret recipes to the way a home goods chain organizes its wares or the color schemes used in display windows.<br><br>Employers seeking to avoid potential loss of trade secrets should bear in mind the following:<br><br>Trade secret information must be treated like the valuable information that it is. Courts are unlikely to find that a former employee misappropriated trade secrets, if the company itself did not treat the information as valuable and confidential.<br><br>Steps to protect your business’s valuable information include: (1) informing employees about the aspects of your business that constitute trade secrets; (2) implementing the use of confidentiality agreements; (3) keeping trade secrets under password protection; (4) marking documents that are or include trade secrets “confidential”; (5) limiting access to trade secrets to only those who need the information in order to do their jobs; and (6) implementing policies that make clear that employees have no expectation of privacy on company devices.<br><br>Employers must also be proactive in monitoring departing employees, including: (1) requesting that the employee turn over all confidential information in their possession; (2) requiring prompt return of all company-issued computers, phones, and other devices; and (3) requiring departing employees sign a “termination certificate” stating under penalty of perjury that they have not taken any trade secrets. When in doubt over a departing employee’s actions, consider a forensic analysis of their company-provided hardware in order to ensure that valuable information has not been misappropriated. The key is to take prompt reasonable steps to protect the confidential information.<br><br>When it appears that an employee has engaged in trade secret theft, the employer should take prompt action, including sending a cease-and-desist order followed by prompt legal action, if necessary. Failure to take action in one circumstance may undercut future claims against employees who steal similar trade secrets. In other words, a court may conclude that if the information at issue is indeed valuable and secret, the company would have sought to enforce its rights the first time.<br><br>Finally, make sure your employee contracts and similar documents outlining employees’ confidentiality obligations are up to date an enforceable.<br></div>